瑞士知名內(nèi)衣及家居服制造及銷售商Calida集團(tuán)(瑞士證券交易所上市公司)宣布他們正在試圖買下Lafuma集團(tuán)的多數(shù)股權(quán)，成為這家旗下?lián)碛蠰afuma、Millet和EIDER等戶外品牌法國(guó)公司的大股東。

　　在Calida(法國(guó))公司向Lafuma董事會(huì)發(fā)出的要約中提議該公司將以保留增資方式對(duì)Lafuma的持股比例由當(dāng)前的15.3%提高至50.6%，隨后認(rèn)購剩余的流通股。第二次增資Calida仍享受優(yōu)惠認(rèn)購權(quán)，為以有利條件投資Lafuma提供機(jī)會(huì)。該計(jì)劃交易將加強(qiáng)Lafuma的股票倉位，一旦重組完成將為L(zhǎng)afuma的發(fā)展提供堅(jiān)實(shí)的平臺(tái)。

　　2012年上半年，盡管歐洲經(jīng)濟(jì)處于低迷階段，Calida集團(tuán)的運(yùn)營(yíng)卻一直處于一個(gè)穩(wěn)步發(fā)展的狀態(tài)。據(jù)悉，Calida集團(tuán)上半年銷售額比去年同期增長(zhǎng)了3%，達(dá)到9390萬瑞士法郎。據(jù)了解，今年上半年Calida集團(tuán)的經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流上升了83%，達(dá)到了750萬瑞士法郎。該集團(tuán)上半年的產(chǎn)權(quán)比率由72.5%提高到75.6%。

　　Calida集團(tuán)上半年銷售額的增長(zhǎng)，旗下兩品牌均有貢獻(xiàn)：Aubade品牌銷售額比去年同期上浮了7.6%;Calida品牌銷售額增長(zhǎng)較緩，只上升了0.4%。

　　根據(jù)計(jì)劃，第一步Lafuma集團(tuán)將向Calida保留發(fā)行250萬股，票面價(jià)值2000萬歐元，發(fā)行價(jià)設(shè)定在每股14歐，這意味著Calida將支付3500萬歐元。在此交易完成后，Calida集團(tuán)對(duì)Lafuma持股比例將從當(dāng)前的15.3%提高至50.6%。每股14歐元的建議發(fā)行價(jià)格代表了過去60天來加權(quán)平均價(jià)格溢價(jià)5%左右。該交易必須在今年年底前舉行的股東特別會(huì)議上獲得通過才可執(zhí)行。

　　在上述增資計(jì)劃后，成為L(zhǎng)afuma集團(tuán)大股東的Calida集團(tuán)將可向其他股東發(fā)出公開收購要約，并提供每股14歐元的價(jià)格。不過此價(jià)格必須經(jīng)過法國(guó)金融市場(chǎng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn)，和以獨(dú)立評(píng)估報(bào)告予以確認(rèn)。該交易計(jì)劃于2014年開始。

　　接下來，Lafuma開始價(jià)值1億歐元的第二輪增資計(jì)劃。在這一輪中，其他股東也將具有認(rèn)購權(quán) 發(fā)行價(jià)設(shè)定為每股9歐元，在收購要約價(jià)基礎(chǔ)上折扣36%。

　　Calida，這家瑞士公司對(duì)Lafuma集團(tuán)的收購大部分股權(quán)表明其對(duì)Lafuma及旗下幾個(gè)戶外品牌發(fā)長(zhǎng)期發(fā)展前景看好。

　　Calida集團(tuán)(CALIDA-Group)為瑞士知名內(nèi)衣及家居服制造及銷售商，旗下品牌包括Calida及AUBADE，2012年總收入2.25億歐元。如對(duì)Lafuma集團(tuán)的股權(quán)收購?fù)瓿?，將?duì)該集團(tuán)今后的發(fā)展產(chǎn)生重要影響。

　　Lafuma近年來發(fā)展遇到頗多問題，財(cái)務(wù)數(shù)字一直表現(xiàn)不佳。在早前發(fā)布的的2013上半財(cái)年報(bào)告稱，該集團(tuán)銷售業(yè)績(jī)依舊低迷，下跌15.4%至1億270萬歐元，其中大戶外部門(Lafuma品牌)銷售額下滑16.5%至3990萬歐元，而板類品牌Oxbow表現(xiàn)最為慘淡，銷售大幅減少1/3(35.2%)多，隸屬于山地部門的Millet、EIDER和Killy等幾個(gè)品牌也未能實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)，銷售額比上年同期減少4620萬美元。為削減開支，Lafuma公司決定裁員161名。目前該公司在法國(guó)擁有雇員650人，這次裁員人數(shù)接近總數(shù)的1/4。